株式投資

レバレッジ投資の状況(2022年4月末)

カガミルです。
NASDAQ100へのレバレッジ投資しています。

2022年4月末時点でのレバレッジ投資状況を公開します。

4月はS&P 500が-8.8%, NASDAQ100が-13.4%と大きく下落しましたが、レバレッジETFはどうなったでしょうか。

目次 (クリックでジャンプ)

QLD

サクソバンクの口座状況は下のスクリーンショットの通りです。

QLDはNASDAQ100の2倍レバレッジETFで、レバナスとほぼ同じ動きをします。

私はQLDを1654枚保有しています。

2020年12月と2021年1月に2回に分けて合計827枚購入しましたが、2021年5月21日に2分割されて1654枚となり、リセットされた平均取得価格は57.225054ドルになりました。

現在のQLD価格は53.2ドルなので、平均取得価格から見て-7.0%となります。
(サクソバンクの画面にはなぜか53.28ドルと表示されていますが、Yahoo!Financeのデータを優先します。)

QLDの損益

時価評価額 11,409,165円

評価損益 +1,086,423円

日本円での評価額は対前月末で-3,059,328円(-21.1%)となりました。

株価が大きく下落したにも関わらず評価損益がプラスなのは円安のおかげです。

今後についてですが、当面は売却を考えていません。

NASDAQ100の年平均成長率が一定以上であれば、QLDのリターンはQQQを上回ります(QLDが途中で償還された場合を除く)。

私はそれが実現するかを見届けるため、QLD 1654枚を売らずに10年くらいは持ち続ける予定です。



TQQQ

TQQQはNASDAQ100の3倍レバレッジETFです。

私はTQQQを500枚保有しています。

以前はもっと多く保有していたのですが、2021年後半や2022年初めに少しずつ利確してこの枚数となりました。

2022年1月13日に2分割され、リセットされた平均取得価格は49.060475ドルとなりました。

現在のTQQQ価格は36.53ドルなので、平均取得価格から見て-25.5%となります。

TQQQの損益

時価評価額 2,364,688円

評価損益 -456,140円

日本円での評価額は対前月末-1,167,614円(-33.1%)となりました。

このTQQQ500枚は恩株なので損益を気にせず持ち続けます。

ただし、一般的に3倍レバレッジETFは減価が大きいので長期投資には向きません。2倍のQLDに勝つには以下の記事の通り厳しい条件が必要です。

決してTQQQの長期保有を推奨するものではない点をご理解ください。

売り時ですが、私は一定の利益が確保できたら「降りる」つもりであり、以下のように決めています。

TQQQの含み益が1億円を超えたら利確する

これなら税金が20%としても、8000万円くらいは現金が得られることになるので十分です。そこからさらに株価が上昇しそうでも深追いをせず、リスクを抑えてレバレッジ1倍以下の投資に切り替えます。

ただし、そのためにはTQQQが現在価格の40-50倍くらいになる必要があります。

2011年初めから2020年末の10年間でNASDAQ100は年平均20%程度上昇し、TQQQは59倍になりました。NASDAQ100の著しい成長が続けば不可能な数字ではないように思えます。

恩株なので、あくまでも宝くじのような位置付けとして持ち続けたいと思います。



まとめ

基準インデックスが上昇し続けたとしても、レバレッジETFが上昇し続けるとは限りません。

経済危機でインデックスが大きく下落した場合、レバレッジETFの価格が2度と戻らないレベルまで下落する可能性もあります。

またインデックスが長期間停滞した場合、減価によりレバレッジETFのリターンが削られます。

だから全資産をレバレッジETFに投資することは、私にはできません。

それでも自分の資産の一部でレバレッジETFの長期投資を行い、結果を見届けたいと思います。

今後も定期的に資産状況を報告する予定です。

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